印度的加密貨幣稅制：應對30%稅率、TDS及合規挑戰

印度加密貨幣稅制框架介紹

印度已經針對虛擬數字資產（VDAs），包括加密貨幣和NFT，實施了一套完善的稅收框架。該框架包括對收益徵收30%的固定稅率以及對交易徵收1%的源頭扣繳稅（TDS），使印度成為全球稅制最嚴格的國家之一。這些措施旨在提高交易可追溯性、確保合規性並促進稅收收入。然而，這也為投資者和交易者在應對這一複雜的監管環境時帶來了挑戰。

VDAs作為資本資產的分類

根據印度稅法，VDAs被歸類為資本資產。這一分類使得任何來自VDAs的出售、轉讓或交換的收益都需遵守資本收益稅的規定。然而，VDAs的稅收規則與傳統資本資產有顯著差異，投資者需要了解這些細微差別以避免受到罰款。

VDA收益的30%固定稅率

對VDA收益徵收的30%固定稅率適用於所有收入等級。該稅率基於淨收益計算，即從出售收益中扣除收購成本後的金額。值得注意的是，挖礦成本、交易費用或平台佣金等費用均不可扣除。這種嚴格的稅收方式對加密貨幣投資的盈利能力，尤其是對頻繁交易者和礦工的影響尤為顯著。

1% TDS以確保交易可追溯性

自2022年7月起，根據《所得稅法》第194S條，VDAs交易需繳納1%的TDS。此措施旨在確保交易的可追溯性，並使政府能夠監控加密貨幣生態系統中的資金流動。雖然此舉提高了合規性，但也給交易者，尤其是高頻交易者，帶來了行政負擔。

VDA稅收中的費用不可扣除

印度VDA稅收政策中最具爭議的一點是費用不可扣除。與其他資本資產不同，後者允許扣除如經紀費或改進費用等成本，VDAs僅允許考慮收購成本。此規定對礦工和頻繁交易者影響尤為嚴重，因為他們通常會產生大量的運營成本。

VDA申報不合規的罰則

未申報VDA持有或收入可能導致嚴重的罰款。未申報的收益將被歸類為未披露收入，需繳納罰款並可能面臨資產扣押。印度稅務機構正在利用先進的數據分析技術來識別不合規行為，並啟動核查活動以追查違規者。這種主動的方式突顯了準確及時申報的重要性。

在所得稅申報表（ITRs）中申報VDAs

《2025年所得稅法案》在ITR表格中引入了一個專門的部分“VDAs附表”，用於申報加密貨幣收益或收入。此舉簡化了申報流程，同時加強了審查力度。投資者必須確保所有與VDAs相關的交易都被詳細記錄，以避免在審計過程中出現差異。

空投和挖礦獎勵的稅收處理

通過空投或挖礦獲得的加密資產將根據其接收時的公平市場價值徵稅。隨後出售這些資產的收益將按30%的固定稅率徵稅。這種雙重稅收方式需要詳細的記錄，以區分初始估值和後續收益。

錢包轉移和質押的免稅政策

某些活動，例如在錢包之間轉移加密貨幣或質押池，通常免稅。然而，出售、交換或消費加密貨幣則會觸發稅收義務。了解這些細微差別對於希望優化稅收負擔並保持合規的投資者至關重要。

全球VDA稅收政策的比較

印度的VDA稅收政策與英國、澳大利亞和新西蘭等國的全球慣例一致，這些國家將VDAs視為財產進行徵稅。然而，阿聯酋、香港和新加坡等國提供免稅或更寬鬆的稅收制度，使其成為加密貨幣投資者的理想選擇。這種差異突顯了印度投資者在全球市場中面臨的競爭劣勢。

印度VDA框架中的監管缺口

儘管印度專注於稅收和合規性，但其VDAs的全面監管框架仍然缺乏。投資者保護和市場監管等關鍵領域仍未充分發展，使參與者面臨欺詐和市場操縱等風險。解決這些缺口對於促進安全和可持續的加密貨幣生態系統至關重要。

使用數據分析強化稅收合規執行

印度稅務機構越來越多地使用數據分析技術來強化VDAs交易的合規性。通過分析交易模式並交叉參考多個來源的數據，機構可以識別差異並施加罰款。雖然此舉提高了合規性，但也引發了對隱私和數據安全的擔憂。

結論

印度的加密貨幣稅收政策標誌著對快速增長的VDA市場進行監管的重要一步。30%的固定稅率和1%的TDS確保了交易可追溯性和稅收收入，但也為投資者和交易者帶來挑戰。費用不可扣除、嚴格的申報要求以及監管缺口突顯了需要採取平衡的方式，以促進增長並確保合規性。隨著全球加密貨幣格局的演變，印度必須調整其政策以保持競爭力並保護其投資者。